周报总结
■本周三个交易日指数涨跌不一，领涨指数仍为医药相关，中证生科、上证医药、细分医药指数涨幅列前三，涨幅为4.09%、2.73%和2.57%。
■5月4日，平安大华中证500ETF上市，该产品当前总规模26亿。平安大华中证500ETF基金是“平安ETF”战略的重要组成部分，该战略是由中国平安集团打造的集团战略，汇集了旗下各专业公司之力，力争通过建立ETF生态圈，树立中国ETF标杆品牌。“平安ETF”的首只产品为2017年12月发行的平安大华沪深300量化增强，平安大华将以此为核心进一步开拓固收、SmartBeta和国际化产品，推动指数化投资。
■5月2日，平安大华MSCI中国A股国际ETF开始募集，跟踪MSCI中国 A股国际指数，募集期至5月25日。与国际通指数不同，该指数成分股为最终完全纳入MSCI新兴市场指数的400余只股票，具有前瞻性。该指数近一年涨幅13.14%。5月3日，富国中证1000增强指数基金（LOF）开始募集，募集期至5月25日。此前仅南方、招商、华宝、创金合信4家有跟踪中证1000指数的产品，其中招商和创金合信的为增强指数产品。5月4日，华夏战略新兴成指ETF开始募集，跟踪中国战略新兴产业成份指数。
■本周份额增长最多的ETF产品为博时黄金ETF，增加4.2亿份。本周LOF份额增长最多的仍为华宝标普A股红利基金，该产品已超一个月占据榜首。
■首批FOF一季报近日已公布完毕，虽货币基金比例较去年有所下降，但相对仍然较高，建信福泽安泰、嘉实领航的货基占比达60%、39%。相比首批FOF，已经募集的第二批FOF均在基金合同中对货币基金的比例进行了严格限制，中融量化精选混合、前海开源裕源混合FOF的货基占比均被限制在5%以下。
摘要：
1.本周指数行情
2.指数产品动态
3.ETF、LOF份额和规模变动
4.FOF涨跌幅和规模情况
5.海外、原油和黄金场内交易产品
6.大类资产配置
7.风险提示与免责声明
1.本周指数行情
从本周场内交易的所有指数型产品跟踪指数的表现来看，本周三个交易日指数涨跌不一，领涨指数仍为医药相关，中证生科、上证医药、细分医药指数涨幅列前三，涨幅为4.09%、2.73%和2.57%。
2.指数产品动态
（资料来源：wind、证监会、第一财经日报）
5月4日，平安大华中证500ETF上市，该产品当前总规模26亿。平安大华中证500ETF基金是“平安ETF”战略的重要组成部分，该战略是由中国平安集团打造的集团战略，汇集了旗下各专业公司之力，力争通过建立ETF生态圈，树立中国ETF标杆品牌。“平安ETF”的首只产品为2017年12月发行的平安大华沪深300量化增强，平安大华将以此为核心进一步开拓固收、SmartBeta和国际化产品，推动指数化投资。
5月2日，平安大华MSCI中国A股国际ETF开始募集，跟踪MSCI中国 A股国际指数，募集期至5月25日。与国际通指数不同，该指数成分股为最终完全纳入MSCI新兴市场指数的400余只股票，具有前瞻性。该指数近一年涨幅13.14%。5月3日，富国中证1000增强指数基金（LOF）开始募集，募集期至5月25日。此前仅南方、招商、华宝、创金合信4家有跟踪中证1000指数的产品，其中招商和创金合信的为增强指数产品。中证1000指数中60%的公司为创业板及中小板股票，小盘特征明显，在富国300、500增强指数产品的基础上，该产品进一步完善产品线，形成大、中、小盘全覆盖。5月4日，华夏战略新兴成指ETF开始募集，跟踪中国战略新兴产业成份指数。中国战略新兴产业成份指数选取节能环保、新一代信息技术产业、生物产业、高端装备制造、新能源产业、新材料产业、新能源汽车、数字创意产业、高技术服务业等领域具有代表性的100家上市公司，采用自由流通股本加权方式，以反映中国战略新兴产业上市公司的走势，该指数近一年收益率为11.12%。
3.ETF、LOF份额和规模变动
本周总份额增长前十的ETF如下：
本周总份额增长前十的LOF如下：
本周份额增长最多的ETF产品为博时黄金ETF，增加4.2亿份。本周LOF份额增长最多的仍为华宝标普A股红利基金，该产品已超一个月占据榜首。
4.FOF涨跌幅和规模情况
首批FOF一季报近日已公布完毕，虽货币基金比例较去年有所下降，但相对仍然较高，建信福泽安泰、嘉实领航的货基占比达60%、39%。相比首批FOF，已经募集的第二批FOF均在基金合同中对货币基金的比例进行了严格限制，中融量化精选混合、前海开源裕源混合FOF的货基占比均被限制在5%以下。
5.海外、原油和黄金场内交易产品
海外市场方面，本周纽约黄金期货小幅下跌，周跌幅为-0.61%，布伦特原油小幅上涨，周涨幅为0.60%。本周QDII指数涨跌不一，黄金ETF下跌。
6.大类资产配置
我们使用万得全A指数、标普500指数、中债财富总指数、南华商品指数、黄金9999指数和恒生指数共六大类资产进行稳健型、激进型两种配置策略的组合跟踪配置，分别采用风险平价策略和多因子初始权重的ES平衡策略（具体参见专题报告），使用2004年12月至今的每日数据进行配置，每月末调仓一次。
两个策略自2017年1月至本周的净值曲线如下：
图1：大类资产配置策略2017年1月至今净值
资料来源：wind，安信证券研究中心
本周3个交易日港股跌幅较大，商品涨幅最高。大类资产和大类资产配置策略本周收益情况如下：
7.风险提示与免责声明
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实习生沈思逸对本文有贡献
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